Bitfinex 是最大的集中式加密货币交易所之一，现在是不进行了解您的客户 (KYC) 检查的去中心化交易所 (DEX) 的股东。

 

这家总部位于香港的交易所购买了 Hodl Hodl 的股份，这是一家提供借贷和私人交易服务的 DEX 。

 

Bitfinex 的首席技术官 Paolo Ardoino 在与 CoinDesk 分享的一份声明中说：“当谈到对比特币生态系统的真正支持时，Bitfinex 是关于行动而不仅仅是言辞。” “我们对 Hodl Hodl 的投资将有助于发展其令人惊叹的社区并支持更广泛的数字代币生态系统。”

 

一招来说似乎有点非正统Bitfinex中，第六大的世界即期汇率和主要stablecoin发行系绳的姊妹公司。自去年繁荣以来，中心化交易所一直在密切关注刚刚起步的去中心化金融 (DeFi) 行业，其中一些，例如 Binance 和 FTX，正在通过推出Binance DEX和Serum涉足该行业。 

 

事实上，Bitfinex 是最早于 2017 年推出自己的 DEX Ethfinex 的交易所之一。该交易所后来更名为 DiversiFi。

 

但是，到目前为止，主要交易所还没有投资外部 DeFi 工具。而且除了成为第一个之外，Bitfinex 还做出了一个有点出乎意料的合作伙伴选择：与大多数 DEX 不同，Hodl Hodl 运行在比特币区块链上。该公司最近还推出了一个点对点借贷平台Lend，允许用户直接从其他用户那里借入包括 Tether 在内的稳定币以获取比特币抵押品。

 

这就是 Bitfinex 发挥作用的地方。

 

“Bitfinex 将为我们提供更多的贷款流动性，”Hodl Hodl 首席执行官 Max Keidun 告诉 CoinDesk，并指出与 Bitfinex 共享高管和公司所有权的 Tether 是迄今为止最受欢迎的稳定币 USDT 的发行人。

 

“借贷需求不断增长，有时我们平台上没有足够的流动性，”Keidun 补充道。“所以我们需要一个机构提供者，很快，更多的机构也将加入 [Lend]。”

 

他说，自贷款平台在七个多月前推出以来，已发放了 800 多笔贷款，总价值超过 1000 万美元。 

 

CEX-DEX 整合？

Keidun 表示，除了额外的流动性外，Hodl Hodl 和 Bitfinex 联盟还将带来更多红利。两个交易所都是 Liquid 的用户，Liquid 是 Blockstream 运营的交易所的许可结算层。Keidun 说，两家交易所一直在考虑共同在 Liquid 上发布一些新功能。

 

Keidun 说，另一个机会是 Hodl Hodl 与 Bitfinex 的 API 的潜在集成，这将帮助 Hodl Hodl 用户通过 Bitfinex 自动将比特币转换为稳定币。 

 

在 Lend 上，贷方和借方打开三分之二的多重签名钱包，借方锁定他们的比特币抵押品以从贷方接收稳定币（稳定币交易发生在平台之外）。 

 

当贷款到期时，或者如果价格波动太大并且抵押品不再足以覆盖贷款，比特币抵押品将被清算：其中一部分等于借入的稳定币的数量流向贷方，其余部分返还借款人，因为贷款通常是超额抵押的。 

 

因此，如果贷方不想要比特币而不是他们之前提供的稳定币，他们可以立即通过 Bitfinex 退出稳定币，并进行适当的整合，Keidun 说。 

 

目前，Hodl Hodl 团队约有 20 人，持有公司约 70% 的股份，Keidun 说，其余部分掌握在少数投资者手中，包括 Lemniscap 风险基金和比特币倡导者 Stefan Jespers。 

 

Keidun 表示，在 Bitfinex 进入现场后，这些数字不会改变：它已从二级市场上的另一位投资者手中购买了数量不详的股票。他补充说，Bitfinex 将成为重要股东，但不会让 Hodl Hodl 依赖其合作伙伴。

 

“Hodl Hodl 的每一个决定都是由团队做出的。我们完全自主并独立于我们的股东，”Keidun 说，并补充道：“当然，我们会咨询我们的投资者，不会在未与他们交谈的情况下做出重要的战略转变。但是，总的来说，我们是独立和自主的。”

 

监管问题

 

这个新联盟的另一个有趣的点是潜在的监管后果，因为 Hodl Hodl 是通过设计无 KYC 的加密业务。Bitfinex 最近才从与纽约总检察长的法庭斗争中恢复过来，后者声称Bitfinex 用 Tether 的储备资金弥补了其预算中的 8.5 亿美元缺口。该案以和解告终，现在 Tether 有义务每月提供其储备的明细。

 

Hodl Hodl 是极少数允许在不知道您的客户/反洗钱支票的情况下以法定货币购买比特币的地方之一。正如 Hodl Hodl 的团队所说，该交易所的非托管方法使其可以“免除”加密货币的 KYC/AML 要求，在金融行动特别工作组 (FATF) 的支持下，这种要求在全球范围内越来越广泛。 

 

但首席执行官 Keidun 表示，运行在多重签名比特币合约上的Hodl Hodl并不保管用户的法币或加密货币，这使其“免于”KYC 要求。当 Hodl Hodl 团队使用自己的私钥进行多重签名并将资金释放给任何被认为是正确的一方时，所有交易都是自动执行的，直接在用户的个人比特币和法币账户之间执行，但争议除外。  

 

这使得 Hodl Hodl 更接近于像 Uniswap 这样的 DeFi 企业，而不是像 Bitfinex 这样的中心化交易所。但是，这种运行在以太坊或其他区块链智能合约上的 DEX 通常不允许您为法定货币购买加密货币——为此，您需要去中心化交易所，该交易所接受您的法定货币并请求 KYC 验证。 

 

这种法定入口和非托管方法的结合使 Hodl Hodl 在当前的加密领域成为一种有点奇特的生物，并且是对更多合规性和监管的普遍态度的罕见例外。 

 

当被问及这是否让投资者感到担忧时，Keidun 表示，关于 KYC 的讨论“很少发生”。然而，一些投资者不时会问：“如果出台新规定怎么办？” 

 

“如果对非托管服务引入 KYC 要求，我们就会计划如何针对不同的场景构建我们的业务，”Keidun 说。   

 

当被问及 Hodl Hodl 的无 KYC 政策是否与 Bitfinex 有任何关系时，该公司的高级公关经理乔摩根拒绝就此事发表评论，称“这确实是 Hodl Hodl 的问题，因为 Bitfinex 只是与他们合作。”